宋朝徽宗年間，太師潘仁美勾結遼邦，意欲謀權篡位，先後使詭計毒殺京城眾王爺，給當朝皇帝灌下瘋癲藥丸，由他擺佈。為了穩定趙氏江山，八賢王趙德芳，孤身南下杭州尋找當年曾被當成肉球怪胎，拋棄河中的兒子--

燕趙大戰，燕王受重傷，大將慕容雪虎(甄子丹飾)臨危受命。燕帥(郭曉冬飾)因妒生恨，弒君謀位。大王慘死，舉國悲慟，根據大王遺願，欲傳皇位於慕容將軍，而燕帥多有阻撓。情急之下，大王之位只能傳於手持大燕傳